Moradores de Redwood Valley arrecadam US$ 50.000 para a detonação de um túnel na montanha para a construção de uma nova ferrovia. O líder da cidade, Bidwell (James Craven), arquiteta um plano para roubar o dinheiro e jogar a culpa em Reno Kid (Bob Steele), que recentemente escapou da prisão para se livrar das falsas acusações que o levaram para lá e o fizeram perder seu rancho. O xerife gravemente ferido entrega seu distintivo a Red Ryder (Bill Elliott). Reno visita sua esposa, Molly (Peggy Stewart), e seu filho doente, Johnny (John Wayne Wright), e Red, também ferido, é levado para lá por Little Beaver (Robert Blake). Lá, Red começa a acreditar na história de Reno sobre sua inocência.