Os problemas começam para Joe Palooka, o campeão mundial dos pesos pesados do boxe, quando seu empresário, Knobby Walsh, recebe uma mensagem anônima de um grupo de mafiosos com a intenção de diminuir as chances de Joe na sua próxima defesa do título. E ele acredita erroneamente que um jovem bandido com quem fez amizade se voltou contra ele.